Pour l’utilisation du solveur sur les marices :
1/ tu calcules les corrélations (sur des rendements) avec l’utilitaire d’analyse (Correlation Web Returns)
2/ tu construis une matrice de corrélations Portfolio Web (ligne 16 à 23)
3/ puis une matrice de covariances
4/ pour les espérances, tu prends la moyenne de chaque titre A78 :A85
5/ tu cherches une fourchette d’écarts-types acceptables pour le solveur
Tu lances le solveur, il calcule les différents portefeuilles au fur et à mesure
6/ tu trace la courbe dans le graphe
<http://highered.mcgraw-hill.com/sites/dl/free/0072339160/28797/ch_25_web_portfolio.xls>
un autre exemple :
<http://www.google.fr/url?sa=U&start=1&q=http://clem.mscd.edu/~mayest/FIN4600/Files/Efficient_Frontiers.xls&e=9796>